Apollo Global Management объявила о финансировании сделки по интеграции Concord в BMG. Сумма транзакции составила 1,25 млрд долларов. Взамен инвестиционная компания станет миноритарным инвестором части старого каталога Concord, который теперь принадлежит BMG.
Официальное сообщение было опубликовано в четверг, 17 сентября. Ранее BMG завершила сделку по поглощению Concord 1 сентября после получения одобрения регуляторов. Это одно из крупнейших слияний в музыкальной индустрии за последнее десятилетие. Объединённая компания владеет более чем 4 млн произведений.
Apollo была основным партнёром Concord при выпуске обеспеченных активами ценных бумаг. С 2022 года фирма разместила четыре ноты на сумму свыше 4,5 млрд долларов. Часть выделенных средств пойдёт на погашение части долга по этим инструментам. В обмен Apollo получит акции в дочерней структуре BMG, владеющей старыми нотами и песнями, которые служили залогом.
Боб Валентин, гендиректор BMG, отметил, что объединение знаменует важный этап эволюции компании. Поддержка Apollo укрепляет финансовую основу для развития и сотрудничества с артистами. Бертельсманн владеет 67% акций BMG, остальное принадлежит Great Mountain Partners.
Советником Apollo по сделке выступал Deutsche Bank, юридическую поддержку оказывал Latham & Watkins. BMG консультировал Goldman Sachs, а юридический совет предоставили DLA Piper и Davis Polk.
